Ганн при построении квадрата делил движение цены на 8 равных интервалов, т.е. получали 9 уровней и 8 диапазонов между ними. Мюррей, кстати, называл это сочетание линий и диапазонов между ними октавой.

Квадрат строится в системе координат цена-время. По вертикали его размер задает ценовое движение, а по горизонтали – временной отрезок, на котором трейдер исследует рынок. Этот инструмент использовался только для крупных временных интервалов (в индикаторах настройки по умолчанию соответствуют дневному графику).

Основа для построения – квадрат Ганна размером 8 на 8, отсюда и будем исходить при подборе периода:

Если округлить, то в году насчитывается 52 недели;

Учитывая, что в каждой по 5 рабочих дней, получаем 260 рабочих дней в году;

Так как период должен быть кратен 8, вместо 260 нужно принять число 256, что к тому же соответствует 4 кварталам по 64 дня (т.е. в основе тот самый квадрат Ганна 8х8). Отсюда и берется значение 64 в настройках индикатора по умолчанию.

На графике индикатор выглядит просто – отображается набор уровней , в зависимости от версии алгоритма зоны могут окрашиваться в разные цвета. Линии могут подписываться или просто обозначаться числом.

Настройка индикатора и расшифровка уровней

В настройках базовой версии всего 2 параметра:

Р – период, задается количество свечей, на которых будет выполняться расчет положений линий;

StepBack – смещение, задается в свечах.

В модифицированных вариантах этого индикатора в настройках может быть добавлена возможность задания таймфрейма (т.е. показания будут выводиться на график с другого временного интервала), настройки цвета и толщины уровня, сами диапазоны между ними могут окрашиваться в разные цвета. Все это сделано лишь для комфорта трейдера и непосредственно на работу индикатора не влияют.

Индикатор делит ценовое движение на 8 диапазонов девятью уровнями. Еще по 2 линии сверху и снизу выступают в роли дополнительных при прорыве 8/8 и 0/8, каждому из них присвоен свой уровень силы:

0/8, 8/8 – крайние границы диапазона движения цены. Считаются самыми сильными при их пробое происходит перестроение квадрата;

1/8, 7/8 – слабые линии, иногда становятся разворотными. Считается, что если цена резко растет и при этом останавливается на 7/8, то готовится столь же резкий разворот вниз. Причем движение после разворота будет резким. Если же цена пробила 1/8 или 7/8, то вероятнее всего она дойдет до 0/8, 8/8 соответственно;

2/8, 6/8 – третьи по значимости поддержка/сопротивление;

3/8, 5/8 – по статистике график любого инструмента находится в этом диапазоне в течение 43,75% от общего времени. Обращать внимание нужно на положение цены относительно уровней. Например, если график не может пробить уровень 3/8 и держится над ним, то вероятно движение как минимум до 5/8, если цена пробивает и его, то можно смотреть в сторону 8/8;

4/8 – линия баланса, делит диапазон движения цены пополам, потому считается вторым по значимости. Своего рода линия водораздела, если цена торгуется под этим уровнем, то в приоритете короткие позиции, если над – покупки.

Помимо этого, на графике отображаются:

1/8, +1/8 – используются при резком пробое ценой линий 0/8 и 8/8. Как правило, линии -1/8 и 1/8 не являются железобетнной поддержкой и сопротивлением при пробое. Если цена все же пробивает поддержку/сопротивления на отметках 0/8 или 8/8 соответственно, то от линий -1/8 и 1/8 может пойти коррекция на пробойное движение;

2/8 и +2/8 – сильные линии поддержки и сопротивления соответственно. Как правило, на них движение в направлении пробоя стопорится и начинается либо разворот, либо затяжная коррекция .

Отметим, что индикаторов уровней Мюррея существует множество и не обязательно все должно выглядеть именно так, как на скриншоте выше. Есть, например, варианты, перестраивающие линии на отдельных участках рынка.

На скриншоте выше – пример такого алгоритма. Видно, что уровни переходят из одного в другой, при этом идет их сужение/расширение в зависимости от состояния рынка. Какой именно использовать решать вам, если планируете только выделить пару важных линий на крупном таймфрейме , можно ограничиться первым вариантом. Если собираетесь торговать по ним на младшем таймфрейме, то лучше выбрать такой вариант, как на скриншоте выше.

Паттерны по уровням Мюррея

За время использования их на различных рынках было выделено несколько паттернов . Под паттернами понимается схема движения от одной линии к другой, мы перечислим их в максимально сжатой форме:

Типы сигналов

Всего возможно 4 стиля торговли в зависимости от поведения цены около важной линии:

Разворот;

Закрепление;

Каждый из стилей работы похож на торговлю по обычным трендовым линиям или уровням поддержки/сопротивления.

Отскок

Разворот

В принципе, логика работы понятна по названию. Отметим только, что брать во внимание нужно в первую очередь те сигналы, которые сформировались при подходе цены к линиям 7/8 и 1/8.

Если цена подходит, например, к 1/8 сверху вниз, формируется разворотная свеча , то это неплохой момент для входа. Стоп можно вынести за 0/8, а тейк-профит лучше всего поставить на 4/8. Так вы достигнете неплохого соотношения потенциальной прибыли и убытка, обеспечив при этом достаточно высокую вероятность достижения ценой целевого уровня.

Не всегда точка для входа будет выглядеть так, как на скриншоте выше. Цена может несколько раз тестировать уровни 1/8, 7/8 и ложные сигналы также случаются.

Не забывайте о возможности переставлять стоп-лосс в безубыток . В примере на скриншоте выше отбой от 7/8 неплохо отработал, но до целевого уровня цена не добралась. Если бы использовался трал, то трейдер получил бы небольшую прибыль, если бы стоп просто был переставлен в безубыток , то он остался бы при своих, а если бы не делалось ничего, то случился бы убыток.

Закрепление

Этот стиль работы – логическое продолжение неудачной модели отскока. Если цена смогла пробить сильную поддержку/сопротивление, то она чаще всего к ней возвращается, но при этом не пересекает ее в обратном направлении. Примерно то же самое, что и ретест при пробое обычной трендовой линии .

Если речь идет о пробое крайних уровней 0/8 или 8/8, то вместо фиксированного тейк-профита лучше использовать трейлинг-стоп. Потенциал хода у таких движений может быть в 5-7 раз больше стопа (его ставим за ближайший уровень Мюррея).

Еще один вариант – торговать при выходе и закреплении цены за пределами диапазона между уровнями 3/8 и 5/8. в этом случае цели ставьте скромнее, например, на 1/8 и 7/8.

Пробой

Если в предыдущем случае мы работали более консервативно, т.е. дожидались небольшого отката после пробоя важной поддержки или сопротивления, то при пробое мы этого не делаем, а заключаем сделку сразу после пробоя уровня. Риск больше, но с другой стороны мы не будем упускать моменты, когда движения графика резкие и отката после пробоя не следует.

Лучше по этим сигналам работать внутри диапазона 0/8-8/8. Неплохой вариант – работать на выходе графика за пределы зоны 3/8-5/8.

Учитывайте соотношение потенциального стопа и тейк-профита при работе по этой схеме. В примере на скриншоте выше соотношение стоп-лосс/тейк-профит было бы меньше 1,0, потому входить в рынок не стоило бы (хотя целевой уровень и был достигнут).

Заключение

Уровни Мюррея можно считать адаптацией квадрата Ганна, который большинству трейдеров кажется слишком уж запутанным и непонятным. Мюррей максимально упростил методику расчета ключевых уровней и в результате мы получили простой и удобный инструмент. Его действительно удобно использовать в работе.

Индикаторы линий Мюррея находятся в свободном доступе, на графике отображаются только линии с подписями, так что рабочее окно не будет загромождено массой ненужных построений. Эти уровни неплохо работают на любых рынках и любых таймфреймах, так что их действительно можно использовать в торговле. На забывайте только о том, что желательно получать подтверждения и с других инструментов (свечные паттерны, показания других индикаторов и т. д.).

Рассмотрим один из инструментов анализа рынка – уровни Мюррея . Автор этого метода адаптировал учение Ганна, основанное на квадрате Ганна, для практического применения в торговле.

Как построить уровни Мюррея ?

Прежде всего, устанавливая точки отсчёта (точка, от которой строятся линии) необходимо следовать следующему правилу: точка отсчета должна выставляться на графиках с временным периодом не ниже 4 часа (H4), при этом ориентирами должны быть значимые экстремумы графика, которые относятся к недалекому промежутку времени.

В результате все пространство на графике от максимума и минимума цены будет разбито по горизонтали на ценовые уровни с разбивкой по 1/8. Аналогично произойдёт разбивка графика на вертикальные временные зоны. Следует помнить, что при переходе с меньших тайм фреймов на более крупные на графике появятся линии с другими значениями. Этим подтверждается фрактальная закономерность построения этих уровней и правильность подхода автора метода к торговле.

В настоящее время процесс построения уровней Мюррея автоматизирован, и эта задача решается использованием разработанного на основе алгоритма построения уровнейиндикатора Мюррея, который можно скачать в интернете.

Скачать индикатор Мюррея вы можете

Скачав на компьютер архив, распакуйте его и затем поместите файл индикатора в папку торгового терминала MetaTrader 4 (с расширением.mq4): MetaTrader / experts / indicators.

Запускаем скаченный файл. Для его работы и достоверных показателей необходимо правильно выбрать нужный временной период и значение параметра «P», которое соответствует ширине построения уровней друг от друга. По умолчанию разработчик индикатора использовал временной интервал D1 и для него подобрано значение Р=64.

Некоторые трейдеры для построения индикатора используют значение P=200, с той целью, чтобы на графике линии перестраивались реже? для удобства и большей наглядности, однако решение каждый трейдер принимает самостоятельно.

После выбора значения «Р» (мы выбираем 64 для таймфрейма D1), нажимаем на «Компилировать» и в папке «indicators» будет создан файл с расширением.ex4.

Затем открываем торговый терминал, выбираем необходимую валютную пару и индикатор Мюррея перемещаем на график (вкладка «Пользовательские Индикаторы», из окна «Навигатор»). На графике увидим следующую картину:

Значение «Р», как мы уже говорили, можно изменять. Для этого вам необходимо зайти в раздел «свойства индикатора» на вкладку с наименованием «Входные параметры».

Давайте рассмотрим описание и сущность построения уровней Мюррея.

Как уже отмечалось, для этого необходимо найти на графике торгового инструмента экстремумы, то есть, минимум и максимум цены за конкретный промежуток времени. После этого полученное ценовое пространство (от минимума к максимуму) разбивается на отрезки определенной величины, а именно – 1/8.

Мы получим ценовые значения с периодичностью в 1/8 от 0/8 до 8/8. Рассмотрим их значение.

Если цена актива пойдёт наверх, то она будет двигаться в своеобразном фазовом пространстве, при этом, каждый последующий уровень Мюррея наделён своими свойствами. Необходимо отметить наличие в свойствах таких уровней зеркальной закономерности:

4/8) – центральная зона

ноль восьмых =восьми восьмых

одна восьмая = семи восьмых

две восьмые = шести восьмым

три восьмые = пяти восьмым

Однако цена при движении может покинуть зону экстремумов на графике. Поэтому Мюррей предложил дополнительные горизонтальные уровни: сверху от уровня восемь восьмых (8/8) приплюсовываются одна восьмая (+1/8) и две восьмые (+2/8), а снизу, после линии 0/8 – минус две восьмых, минус одна восьмая. В итоге, в индикаторе Мюррея получается всего 13 горизонтальных уровней цены (см. рисунок ниже).

Описание уровней Мюррея

Следует понимать значение этих уровней для практической работы. Цена в своем движении по рынку совершенно не двигается строго по уровням, или же наоборот, отталкивается от этих уровней. На этих линиях цена описывается вероятностными свойствами прогнозирования событий в будущем. То есть, при подходе цены к какому либо из этих уровней, событие с определенной степенью вероятности может наступить или нет. Именно эту вероятность и подсказывают горизонтальные уровни, поскольку каждый из них обладает своими уникальными свойствами, а цена при подходе к нему будет отталкиваться или притягиваться.

Так, индикатор Мюррея на уровнях (+2/8) и (-2/8) определяет конечные уровни сопротивления и поддержки и после пробития их, модель ценовой разбивки от (8/8) до (0/8) изменяется и перестраивается на другие горизонты

Линии (+1/8) и (-1/8) индикатора Мюррея – уровни сопротивления и поддержки и при подходе цены к ним возможно движение цены в сторону, противоположную тренду

Уровни (8/8) и (0/8) индикатора Мюррея – основные разворотные уровни тренда. На этих линиях трейдеру следует закрывать ранее открытые позиции или же открывать новые торговые позиции, в зависимости от направления тренда

Линии (7/8) и (1/8) индикатора – слабые уровни, однако движение цены на них может идти в сторону, противоположную от движения, которое образовалось от линий со значением (8/8) и (0/8)

Уровни (6/8) и (2/8) индикатора Мюррея являются сильными линиями поддержки и по своей значимости находятся после линий со значением (1/8), (8/8). Часто наблюдается отбой от этих уровней в сторону, противоположную движению, которое сформировалось от уровней(8/8) и (0/8)

Линии (5/8) и (3/8) индикатора Мюррея – это линии, где цена часто торгуется в коридоре и может двигаться в нем достаточно долго, пересекая при этом уровень (4/8)

Уровень индикатора (4/8) является сильным уровнем, при пересечении которого рекомендуется открывать торговую позицию в сторону движения тренда.

Таким образом, при использовании индикатора Мюррея необходимо четко понимать в какой ценовой зоне находится цена. Следует делать анализ ситуации на рынке, начиная с небольших временных периодов и затем переходить к более крупным периодам, и только на них прогнозировать движение цены и принимать решение о входе в рынок. Уровни Мюррея хорошо вписываются в другие торговые волновые системы – волновая система Эллиотта, торговля по методу трёх экранов Элдера, системы на основе фрактальных закономерностей.

Смотрите также

Есть законы рынка, которые в любое время и на любых активах будут приносить прибыль. Любой трейдер мечтает видеть на рынке то, что не еще видит толпа, но ведь нужно еще и немалое мужество, чтобы вовремя предпринять необходимые действия. Уровни Мюррея были созданы для тех, кто хочет быть актуальным и сильным.

Классики теханализа считают, что на рынке всегда есть две новости − плохая и хорошая. Плохая: рынок предсказать нельзя. Хорошая: чтобы заработать деньги – это и не нужно. Томас Хеннинг Мюррей был убежден, что серьезный трейдер именно работает на рынке , а потому четко знает стратегию своей торговли еще до того, как получает соответствующий сигнал. Основное достижение Мюррея – создание фрактальной геометрической схемы для описания движения цены во времени, что позволяет повысить шансы трейдера находиться на «правильной» стороне рынка и, самое главное, вовремя с этого рынка уйти.

The Murrey Math Trading System – классическая и достаточно успешная реализация основного рыночного принципа «цена учитывает все», которая с высокой долей вероятности предсказывает поведение толпы. За счет этого система одинаково успешна на рынке акций, фьючерсов, валют и опционов. Представляет собой практическую адаптацию трудной для восприятия теории Ганна, но при этом также учитывает успешные наработки Эллиотта, Вильямса и Демарка – поклонников математической теории рынка.

Фракталы и Квадраты «Цена-Время»

Для торговли по системе уровней Мюррея необходимо четкое понимание концепции фрактала − Ганн одним из первых поддержал идею фрактальной природы рыночных цен. В его теории («квадратичности цены и времени») необходимое для прогноза общее ценовое движение делилось на 8, и далее оценивался угол движения по отношению к линии тренда. Например, движение под углом 45° считалось сильным, а отклонение (коррекция) на 50% от экстремума – наиболее важным. Методика Фибоначчи, кстати, тоже так думает. Однако на практике квадрат Ганна выглядел слишком сложным и требующим учета сопутствующих факторов (например, фаз Луны и конфигурации основных созвездий) и оставался недоступным для массового использования. Математика Мюррея значительно упростила эту идею.

С точки зрения практической торговли, Квадрат «Цена-Время» представляет собой ни что иное, как фрактал, который можно масштабировать из большего квадрата. Минимальный квадрат равен минимальному движению цены, которое вы готовы контролировать − Мюррей называл это определением «ритма» рынка.

Ганн делил ценовой диапазон (от max до min)на 8 интервалов, так как считал, что после единичного движения обязательно должен быть пробой или откат до одного из уровней , , , , , , , . Согласно его теории, нужно было отследить все движения и выбрать наиболее «значимые». Отсюда Мюррей и сформировал свой набор из 9-ти ключевых линий (главные, основные, младшие) и 8 интервалов, названный впоследствии Октавой. Ниже приведены линии, автоматически построенные индикатором, с указанием их основного назначения:

Более мелкая Октава строится тем же методом.

Время и уровни Мюррея

Цена дает Квадрату «Цена-Время» вертикальный масштаб, теперь нужно определиться с горизонтальным. Принято считать, что в календарном году 52 полных недели, то есть торговых дней 5*52 =260; а так как в основе теории Ганна лежит квадрат 8х8, то количество дней округляем до 256, или 4 квартала по 64 торговых дня. Такая схема позволяет легко масштабировать расчет для прогнозирования рынка. Квадрат работает как система координат, и если цена формирует новый экстремум, масштаб Квадрата пропорционально увеличивается/уменьшается. Кстати, мировая экономика тоже меряет время кварталами, каждый из которых еще делят на отдельные сезоны с погодными условиями. Нулевой точкой для нового Квадрата Мюррей считал начало года, который открывался в первую неделю октября первыми квартальными аукционами по американским казначейским обязательствам.

Выбор временного интервала является ключевой точкой и должен дать более менее четкий ответ, как долго цена торговалась в определенном диапазоне. Исходная точка – годовой Квадрат, далее каждый уменьшает масштаб до наиболее подходящего конкретной торговой системе. Перерасчет Квадрата (Октавы) выполняется, когда цена разворачивается после сильного тренда.

Если горизонтальные (ценовые) стороны Квадрата выполняют роль уровней поддержки/сопротивления, то вертикальные стороны, вернее их даты, показывают разворотные точки тренда во времени (по Мюррею – на уровне 1/8 от общего периода). То есть методика Мюррея должна решить главный торговый вопрос: когда произойдет разворот, рассчитанный математически по ценовой истории.

Как и любой временной прогноз, расчет по Мюррею страдает главной проблемой – он не учитывает влияние фундамента, реакцию на который не всегда можно описать теорией поведения рыночной толпы. Если, конечно, рынок движется без явных спекуляций (то есть по теханализу), и по времени приближается ко времени разворота по Мюррею, то вполне можно включить в свой анализ этот предупреждающий сигнал.

Параметры, настройки и свойства уровней

Само собой, сегодня уровни Мюррея рассчитываются и строятся автоматически, с помощью разнообразных индикаторов.

Параметр Р − временной интервал, на котором вычисляется самый высокий max и самый низкий min для актуальной Октавы. Именно от него будет зависеть ширина и частота перерисовки уровней: слишком большое значение будет «держать» ценовое движение между основными уровнями, а слишком малое построит узкий диапазон и будет вызывать частую перерисовку. Однозначных рекомендаций по настройке индикаторов Мюррея нет, но есть основные варианты:

Применять значение по умолчанию, предложенное Мюрреем (64) – оптимальное для анализа дневных графиков.
Путем тестов подобрать удобное значение, кратное 8, (например 128, 256), чтобы получалась достаточная ширина диапазона и основные уровни (0/8, 4/8, 8/8) были сильными линиями поддержки/сопротивления.
Выбрать эмпирически подобранное трейдерами-практиками значение P=200 (имеет смысл только от D1 и выше).
Использовать годовое значение (согласно логике Ганна) значение P=256.

Уровни Мюррея с параметром Р=200 реагируют на изменения быстрее, чем с параметром Р=256, но перестраиваются гораздо реже, чем с параметром Р=64 и дают большую ширину диапазона.

Большинство предлагаемых индикаторов практически нечувствительны к смене таймфрейма. Если значение линии совпадает на нескольких периодах (±5-10 пунктов), то ее торговое значение усиливается.

Подробнее об основных задачах уровней мы уже писали , остановимся только на некторых практических особенностях. Начнем от центра – с линии баланса

Базовый расчетный уровень считается наиболее выгодным для открытия новых позиций. Если цена выше , то это сильный уровень поддержки, если ниже − сопротивления.

Перед пробоем цена достаточно долго колеблется в зоне , поэтому перед входом нужно убедиться, что цена закрепилась выше/ниже уровня.

Границы основного диапазона − очень сильное препятствие для цены, при их анализе очень важно наличие сильного тренда. От этих зон начинается если не разворот, то как минимум коррекция. Но если на бычьем тренде цена добралась до зоны 0/8, то вероятность разворота очень высока и это считается хорошим моментом для входа. Линии становятся более сильными, если совпадают на разных ТФ.

То есть тренд может смениться, пока уровни будут достигнуты, а также на них цена может консолидироваться и «висеть» довольно долго.

Если цена слишком быстро ушла далеко от линии баланса и остановилась в зоне этих уровней – ждем резкого отката назад к . При пробое − уйдет к и .

Сильные уровни, уступающие только основным , и , работают на коррекции от зон перепроданности/перекупленности. Факторы, усиливающие уровни и :

на откате ни одна свеча не закрывается за уровнем(2/8 или 6/8);
в недавнем прошлом это были уровни поддержки/сопротивления.

Любой актив проводит в этом диапазоне примерно 43.75% торгового времени и с точки зрения тренда характеризуется как состояние неопределенности. Согласно Мюррею считается, что рынок «переживает» трудные времена, когда цена находится внутри этого торгового диапазона, и его очень покинуть. Но если все-таки границы пробиваются, то цене будет трудно вернуться обратно внутрь торгового диапазона.

Если цена движется около уровней или в течении 10-12 баров, то стоит открывать позицию в обратном направлении, если движется выше/ниже уровней, то тенденция сохранится и стоит входить по тренду. В зависимости от направления пробоя цели находятся на уровнях или . Пример

Уровни Мюррея не корректируются после каждого бара, как большинство индикаторов, но на сильном переломе тренда все-таки перерисовываются. Чтобы «поймать» такой момент используются две пары дополнительных уровней.

[-1/8] и [+1/8]

«Экстремальная поддержка» на медвежьем и «экстремальное сопротивление» на бычьем тренде: пробой этих уровней означает сигнал об окончании текущего тренда и создании условий к открытию торговых позиций в обратном направлении.

Тем не менее, уровни [-1/8] и [+1/8] имеют довольно слабую статистику реальных разворотов : часто отбой от них означает только временную коррекцию (до уровней и , соответственно), после которой все-таки продолжает двигаться в прежнем направлении.

[-2/8] и [+2/8]

«Конечная поддержка» и «Конечное сопротивление» при пробое ценой этих уровней, рынок практически всегда продолжает движение в направлении пробоя− это говорит о настолько сильном тренде, что актуальная Октава пересчитывается и уровни (скорее всего) нужно перестроить по новым локальным экстремумам. Мюррей при работе с дневными графиками пересчитывал Октаву, только если закрывались 4 или более свечей выше/ниже [+2/8] или ниже уровня [-2/8], но сегодня все популярные версии индикатора для MT4(5) автоматически пересчитывают уровни, независимо от количества свечей за уровнем и при любом параметре P.

Дополнительные уровни [-2/8], [-1/8], [+1/8] и [+2/8] гораздо слабее остальных, но они могут стать поддержкой/сопротивлением при выходе цены за границы основных ( и ), а уверенный пробой/откат цены в этих зонах служит предвестником кардинальных перемен на рынке - начала новой глобальной тенденции.

Перерасчет и новые уровни

Чтобы увидеть полную динамику предыдущих уровней, понадобится индикатор Мюррея с накоплением истории перерисовок. Новый расчет уровней связан с изменением волатильности и бывает нескольких видов:

сужение диапазона (волатильность уменьшается);
расширение диапазона (волатильность растет), часто причиной является пробой дополнительных уровней [+2/8] и [-2/8];
полная перестройка и формирование новых торговых целей.

Чаще всего происходит смещение и взаимная замена основных уровней (0/8, 4/8, 8/8):

Паттерны на уровнях Мюррея

Любители графического анализа достаточно успешно используют ситуации, которые вполне можно считать ценовыми паттернами.

Схема ––– или –––

Статистика отработки высокая при хорошем соотношение риск/профит, но в ходе движения по паттерну сильными препятствиями могут оказаться уровни и .

Входить в сделку нужно только после остановки цены на , если присутствует несколько неудачных тестов уровня на пробой вверх. Первый StopLoss − на (если цена достигнет этого уровня, то паттерн отменяется), первую часть профита фиксируем на , потому что от него возможны длительные коррекции (в рамках текущего паттерна). Стоп переводим в безубыток после закрепления цены ниже уровня .

Для растущего тренда рассуждаем аналогично.

Схема ––– или –––

Появляются довольно часто, особенно на валютных активах.

Сигналы уровней Мюррея

Считается, что в рамках торговой системы Мюррея можно получить все виды торговых сигналов. Рассмотрим стандартные варианты.

Сигнал на отбой от уровня

При использовании этой техники первоначальные стопы – обязательны!

Сигнал на разворот

Проявляется главным образом на уровнях и . Заранее не видно, стоит ли входить от уровня или нет, потому что сигнал можно инициализировать только после неудачного тестирования уровня.

При входе от уровня можно пробовать противоположную тактику. Если цена доходит до , то имеем отмена сигнала разворота на уровне , а с другой стороны −возможность перевести открытую позицию в безубыток. – очень сильный уровень, в его зоне на нисходящем движении часто бывает сильная бычья коррекция и можно применить легкое усреднение.

Сигнал на закрепление

Вход после четкой фиксации за уровнем, например, выше , на выходе из зоны перепроданности. Сигнал появляется на продолжение восходящего движения, начавшегося в зоне перепроданности.

Сигналы на пробой

Аналогичны сигналам на закрепление, и проблемы со стопами такие же. Опасность таких сигналов – «ложные» пробои, распознать которые можно только с помощью дополнительных индикаторов. Стоп, соответственно, нужно ставить либо за противоположную границу канала, либо вообще отказаться от входа по такому сигналу.

Несколько практических замечаний

Оптимальным периодом для входа по методике Мюррея остается H1, потому что на меньших ТФ мешает дневной новостной шум, а на для торговли на более крупных – может не хватить депозита при ошибочном сигнале. Причем желательно, чтобы на H4 и D1 актив двигался в достаточно широком канале, пусть даже и направленном.

По системе Уровни Мюррея стоит торговать на тех активах, где формируется достаточно сильный тренд в ту или иную сторону. Если же идет явно слабое движение, то пробой/откат от Уровней Мюррея может быть только текущей коррекций, что нельзя считать торговым сигналом.

Обязательно нужно анализировать большие таймфреймы − чем больше получаем подтверждений в зонах 0/8 или 8/8, тем лучше. Вход против тренда на уровнях 0/8 или 8/8, как более рискованный, допустим только тогда, когда на старших периодах четко видно завершение коррекции в рамках основного тренда. Основными сигналами по Уровням Мюррея можно считать движение выше 5/8 или ниже 3/8, с целью роста к 8/8 или падения к 0/8 соответственно. Использование сильных трендовых индикаторов помогает резко сократить число убыточных сделок за счет торговли только выше/ниже его линий (с учетом поведения в зоне уровней).

Примеры использования уровней (также ) совместно с трендовым индикатором SuperTrend:

Используем два индикатора тренда – текущего и более старшего периода. Стопы ставим на некотором расстоянии от линии старшего тренда и далее их можно тралить по линии индикатора.

Если отслеживаем сделку на часовом графике, то стоп ставим по уровню H4; если торгуем на Н4, то используем линию дневного СТ. TakeProfit лучше ставить до целевого уровня, с учетом погрешности при расчете уровней.

И в качестве заключения …

Как говорится, хоть тренд всем друг, но истина дороже. В любом варианте уровни Мюррея могут быть только частью торговой системы, хотя по ним можно торговать как в направлении тренда, так и против него. Все-таки Уровни Мюррея представляют собой некую иллюстративную «накладку» на ценовой график, а не полноценный индикатор, и определять только по ним точки входа, по меньшей мере, неразумно.

Рекомендаций по критериям выбора необходимых для расчета экстремумов система не дает. Каждый трейдер устанавливает свой «личный» набор ключевых точек, и такая разметка всегда будет основываться на индивидуальном восприятии того, как следует рассчитывать уровни.

Временные прогнозы вообще вызывают множество сомнений, природа которых связана не только с психологией, но и с обычным техническим анализом.

Как учитывать тот факт, что если «отмотать» ценовой график назад, то там обязательно присутствуют экстремумы более высокие или более низкие, и непонятно, почему именно текущий ценовой диапазон должен считаться «действительным» для временного прогноза?
Почему мы должны надеяться, что рынок и в будущем будет колебаться в построенном диапазоне, если в сравнительно недавнем прошлом он находился за его пределами?
Почему приоритетом для базового расчета должен считаться годовой диапазон? Пара GBP/USD, например, обновившая летом 2016 года десятилетние минимумы, полностью ломает все ценовые и временные расчеты.

Обоснованного ответа на эти вопросы у Мюррея нет, кроме некоего психологического ожидания, что цена еще какое-то время будет более связана с текущим диапазоном, чем с каким-то более ранним.

Единственное, для чего точно могут быть выгодны уровни Мюррея, так это для определения сильных разворотных зон, особенно при изменении волатильности – все-таки они выглядят более надежными и мобильными, чем линии Фибоначчи или другие инструменты. Но при малейшем сомнении в продолжении тренда после отбоя от уровней [-6/8], [+6/8] или [-5/8], [+5/8] нужно переходить на анализ меньших ТФ и входить в сделку только после получения сигнала от дополнительных индикаторов. И всегда стоит помнить, что Грааля для финансовых рынков пока еще не придумали.

Уровни Мюррея представляют собой средство технического анализа, помогающее находить на графике цены значимые линии сопротивления. Этот инструмент создан на основе теории Ганна и включает те же принципы, что и метод построения уровней Фибоначчи.

Уровни Мюррея являются геометрическим отображением направления тренда на определенном временном отрезке.

История появления уровней Мюррея и их значение

Анализ и торговля по уровням Мюррея были включены в основы трейдинга самим разработчиком этой системы Томасом Мюрреем. По сути, он сумел значительно упростить те методы, которые начал применять Вильям Делберт Ганн.

Учитывая то, что в то время трейдинг не являлся автоматическим, и многие расчеты приходилось производить вручную, уровни Мюррея стали отличной альтернативой в нахождении существенных ценовых отметок, отображающих колебания тренда.

Практика торговли по уровням Мюррея включает также и теорию фрактальности. На графике цены Мюррей делал разметку на условные квадраты. По этим геометрическим фигурам проводилась разметка системы координат.

Как только цена покидала пределы одного квадрата, она тут же оказывалась в другом. Таким образом, появилась возможность отслеживать вероятные движения тренда. В результате создания уровней Мюррея трейдера смогли более эффективно:

Определять состояние текущего тренда во время проведения анализа.
Вести торговые операции в границах существующего тренда.
Выходить из рынка своевременно с прибыльными сделками.

По сути, уровни Мюррея являются рациональным сочетанием математического анализа и фрактальной теории.

Выбор торговых инструментов с использованием уровней Мюррея

Поскольку уровни Мюррея созданы как математический индикатор и не учитывают фундаментальных обстоятельств, то они могут использоваться с одинаковым успехом, как на фондовом, так и на валютном рынке.

Так как все финансовые рынки движутся по идентичным правилам и являются следствием поведения общего числа всех участников рынка, то уровни Мюррея могут эффективно использоваться при анализе трендов валютных пар, акций, фьючерсов, опционов. Аналогично этот инструмент применяется для прогноза цены по драгоценным металлам, активам сырьевого и товарного рынка.

Кроме этого, уровни Мюррея практикуются в аналитических исследованиях показателей по индексу Доу Джонса, давая вспомогательные сведения о предстоящем движении тренда.

Характеристика и краткое описание 8 уровней Мюррея

В общей сложности в структуре уровней Мюррея насчитывается двенадцать горизонтальных отметок, которые представляют собой места наиболее значимого сопротивления для цены. Восемь из них считаются основными и имеют наибольшее значение в аналитике тренда. Четыре уровня считаются дополнительными.

Каждый уровень имеет собственные характеристики и отличается влиянием на поведение тренда.

Самым сильным влиянием обладают уровни Мюррея 0/8 и 8/8 – они дают самое сильное сопротивление, вызывая разворот рынка.
Рядом лежащий уровень 7/8 – довольно слабый и чаще всего он используется для определения коррекционной волны. После него цена обычно стремится достичь отметки на уровне 8/8.
Аналогичным образом ведет себя и уровень 1/8, создавая незначительное сопротивление и вызывая либо консолидацию активов, либо локальную коррекцию на этом участке.
Большей силой сопротивления обладают уровни Мюррея 2/8 и 6/8 – они называются разворотными. Тренд в районе расположения этих двух уровней часто формирует вершину ценового диапазона, после чего склонен к движению в направлении уровней 5/8 и 3/8.
Следующие уровни 3/8 и 5/8 являются границами ценового канала, в диапазоне которого движется тренд. Если цена приближается к одному из них, то следует ожидать значительного сопротивления.
И наконец, — уровень 4/8, выступающий также сильной поддержкой или сопротивлением в зависимости от направления тренда. Торговая система «Уровни Мюррея» определяет этот уровень в качестве основного.

Посмотрите видео от компании Forexlab, в нем подробно рассказана теория и практика использования уровней Мюррея.

Торговля по уровням Мюррея

Описание уровней Мюррея не было бы полным, если бы трейдер не получил полноценного представления о практическом их использовании.

В трейдерской практике стратегии по уровням Мюррея включают и анализ по экспоненциальным средним скользящим (Moving Average Exponential). Сам автор этих уровней рекомендовал применять МА с периодом 5, 20, 50 и с самой крупной – 89.

Как только тенденция приобретала доминирующие характеристики, следовало ожидать отскока цены от одного из парных уровней. После этого в направлении тренда устанавливался тейк-профит на месте нахождения следующего уровня или на дистанции 50% ниже или выше его. При использовании трейлинг-стопа прибыль может фиксироваться на самых влиятельных уровнях 0/8 и 8/8.

В других стратегиях уровни Мюррея тоже используются как вспомогательное средство в комплекте с другими индикаторами.

Уровни Мюррея отличаются высокой эффективностью, но применяются трейдерами очень редко из-за незнания правил их использования. Если немного разобраться в работе данного индикатора, то можно существенно увеличить успешность ведения торгов на рынке Форекс.

Уровни Мюррея были созданы на основе теории Ганна, который считается гением рынка. Этому удалось точно предвидеть дату окончания 1-ой мировой войны, результаты выборов в Америке, с таким же успехом он предсказывал изменения на валютном рынке. Если строго придерживаться его теории, то можно значительно увеличить прибыль на рынке Форекс.

Уровни Мюррея. Плюсы и минусы

Главным инструментом данного индикатора является квадрат 8х8. Данная фигура является сложной в применении, но разобравшись в правилах ее использования, можно выгодно применить эти знания в своих целях. Главный минус системы заключается в ее удаленности от рынка. Самое сложное в использовании квадрата заключается в его правильном расположении, а именно в определении начала и конца тренда.

Уровни Мюррея работают только в случае наличия на рынке циклических колебаний, отсюда и вытекает еще один минус, так как выявить на рынке цикличность не так уж и просто.

Главное преимущество инструмента заключается в возможности использовать его на любом рынке и в любое время. С помощью линий выделяют 8 основных и 4 дополнительных уровней. Правильно распределив уровни на графике, значительно облегчается прогнозирование поведения тренда.

Иными словами, уровни Мюррея являются очень сложными в использовании, но если научиться правильно их использовать, то можно неплохо увеличить свой капитал. Научившись их использовать, можно с высокой точностью предсказывать направление тренда.

Что представляют собой уровни Мюррея

Уровни Мюррея отображаются на графике в виде линий, каждая из которых имеет свое значение.

Крайние линии принято называть окончательными линиями сопротивления. За пределы этих линий цена практически никогда не выходит.
Уровень 7/8 это слабый уровень разворота. На него стоит обратить внимание в том случае, если на ценовом уровне произошел резкий скачок. В случае если тренд приостановился возле этой линии, то есть большая вероятность того, что он резко развернется и направится вниз. Если же остановки не было, то цена смело продолжит свое направление к крайней линии 8/8.
Уровень 1/8 это слабый уровень, аналогичный и симметричный уровню 7/8. Если на ценовом уровне произошел резкий скачок, а тренд приостановился возле уровня 1/8, то есть большой шанс того, что цена развернется и пойдет вверх. В случае если остановки не было, то тренд продолжит свое движение к крайне линии 0/8.
Уровень 2/8 является подобным уровню 6/8. Они предвещают возможный разворот тренда. Эти уровни являются очень сильными и уступают в этом только уровню 4/8.
Уровень 5/8 обозначает верхний диапазон торговли. Начало торгов рекомендуется совершать в момент нахождения цены в диапазоне уровней 3/8 и 5/8. Если цена определенное время колеблется немного выше уровня 5/8, то рекомендуется открывать в этот момент сделки на покупку, так как в скором времени цена должна направиться вверх. Если цена приостановилась ниже этой линии, то стоит создавать сделки на покупку, так как в скором времени тренд направится вниз.
Уровень 3/8 это нижний уровень торгового диапазона. Тренд, находящийся ниже этой отметки и стремящийся вверх, вряд ли преодолеет этот уровень. Если цена все-таки преодолела этот уровень и в течение 10-12 дней находится выше, то последующие 43,75% времени тренд будет находиться между уровнями 3/8 и 5/8.
Уровень 4/8 выступает в роли поддержки, если цена находится выше, и сопротивления, если цена располагается ниже него.

Как установить уровни Мюррея

Уровни Мюррея скачать вы можете абсолютно бесплатно, воспользовавшись ссылкой, расположенной ниже, так как данный индикатор находится в свободном доступе.

Затем вам будет нужно установить содержимое скаченного архива в каталог данных вашей торговой платформы Метатрейдер 4.

На следующем этапе необходимо перенести индикатор уровни Мюррея из окна навигатора на используемые валютный график, после чего перед вами появится окно настроек, такое же как на расположенной ниже картинке.

Изменять изначальные настройки индикатора не рекомендуется, так как в противном случае нельзя гарантировать его корректную работу.

Особенности работы с индикатором уровни Мюррея

На размещенном выше рисунке при помощи прямоугольников зеленого цвета обозначены места, где уровни Мюррея 8/8 сопротивляются увеличению ценового уровня. В первый раз после поворота цены произошла ее существенная корректировка. Во второй раз ценовому уровню удалось пробить линию сопротивления, в роли которой выступал уровень Мюррея 8/8, но все равно перед пробитием ей пришлось выполнить корректировку вплоть до уровня 6/8.

Подобная ситуация на ценовом графике является явным доказательством того, что уровни Мюррея прекрасно справляются с ролью линией сопротивления, так как цене достаточно трудно преодолеть эти уровни. Схожую ситуацию можно наблюдать и с уровнем Мюррея 0/8, который выступает в роли уровня поддержки.

Уровни Мюррея 7/8 и 1/8 являются более слабыми, но несмотря на это они играют достаточно важную роль во время проведения технического анализа. В большинстве случаев ценовой уровень проходит через эти уровни практически незаметно, но во время стремительных колебаний, цена может остановиться у одной из этих линий, что будет явным сигналом того, что в скором времени может произойти поворот тренда.

Если цена повернется во время прохождения уровня 7/8, то она устремится к уровню 4/8. При грамотном определении момента разворота ценового уровня у вас появится возможность создать прибыльный ордер в нужном направлении. На расположенном ниже рисунке представлена ситуация, когда ценовой уровень при достижении линии 7/8 повернулся и начал двигаться к линии 4/8.

Уровень Мюррея 4/8 является самым сильным, если ценовой уровень располагается над ним, то он выступает роли линии поддержки, а если под ним, то в роли линии сопротивления. При проведении анализа во время флета, этот уровень необходимо игнорировать.

Уровни Мюррея 2/8 и 6/8 также выполняют функции линии поддержки/сопротивления, но обладают значительно меньшей значимостью, чем уровни 8/8 и 0/8. После прохождения этих линий ценовой уровень продолжает свое движение, но если присутствует небольшая коррекция, то ценовой уровень может выступить в роли сопротивления/поддержки.

Ни в коем случае не стоит недооценивать линии 2/8 и 6/8, так как в некоторых случаях они могут оказать серьезное влияние на изменения ценового уровня. По этой причине описанные выше линии в обязательном порядке необходимо принимать во внимание во время проведения анализа . Уровни Мюррея 3/8 и 5/8 выступают в качестве границ канала, внутри которого располагается ценовой уровень примерно половину всего времени. Ситуация, когда ценовой уровень сначала оттолкнется от одной границы канала, а затем от другой, является сигналом того, что в течение определенного времени на рынке будет господствовать боковой тренд. Если цена долгое время располагается над линией 5/8, то, скорее всего, она начнет движение к линии 8/8, а если в течение продолжительного отрезка времени она будет располагаться под линией 3/8, то в ближайшее время она начнет движение к уровню 0/8.

На расположенной ниже картинке представлено описанное выше движение цены внутри канала. Уровни Мюррея +1/8, -1/8, а также +2/8 и -2/8 являются довольно слабыми и обычно не применяются во время проведения анализа.